《現(xiàn)代董事會(huì)制度與上市公司治理結(jié)構(gòu)》培訓(xùn)大綱

培訓(xùn)背景：

n 企業(yè)價(jià)值最大化的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)要求公司有一個(gè)規(guī)范的董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)

n 現(xiàn)代企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)，從某種意義上說(shuō)就是治理結(jié)構(gòu)和董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)的競(jìng)爭(zhēng)。

n 國(guó)內(nèi)公司治理普遍欠缺規(guī)范，統(tǒng)計(jì)顯示92%的公司董事、監(jiān)事沒(méi)有接受過(guò)相關(guān)培訓(xùn)，董事會(huì)，監(jiān)事會(huì)不但不能給企業(yè)帶來(lái)生機(jī)，而且還會(huì)拖后腿。

n 完善公司治理結(jié)構(gòu)，提高董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的運(yùn)營(yíng)管理水平，是企業(yè)管理的最重要課題之一。    

n 公司董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)不再僅僅是一個(gè)法律形式，它已經(jīng)成為一種競(jìng)爭(zhēng)利器。

n 中小股東話(huà)語(yǔ)權(quán)的缺失

u 大股東肆意侵害

u 中小股東的“理性的冷漠”

u “搭便車(chē)”。

n 為什么美國(guó)股東集體訴訟制的可以良好運(yùn)作，并保障美國(guó)證券市場(chǎng)健康發(fā)展，而中國(guó)目前狀況不甚樂(lè)觀？

培訓(xùn)收益

n 正確認(rèn)識(shí)公司治理和董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)的作用和價(jià)值

n 董事、CEO、經(jīng)理層人員全面了解公司治理和董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)的工具與方法

n 規(guī)范公司治理結(jié)構(gòu)，提升治理效能和董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)運(yùn)作效率

n 明晰股東權(quán)利、股東會(huì)、利益相關(guān)者及社會(huì)責(zé)任關(guān)系

n 了解公司治理結(jié)構(gòu)如何設(shè)計(jì)及運(yùn)作

n 理解董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)如何構(gòu)建和運(yùn)作機(jī)理

n 理解、掌握卓越董事會(huì)四大職能、三大模塊

n 不同文化背景下的監(jiān)事會(huì)設(shè)置異同？

n 掌握董事和監(jiān)事任職資格開(kāi)發(fā)及評(píng)價(jià)

n 了解高管薪酬激勵(lì)及常見(jiàn)的股權(quán)激勵(lì)模式

n 理解內(nèi)部控制及風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性、股東價(jià)值如何創(chuàng)造

培訓(xùn)形式

采用案例分析、情景演練、與嘉賓對(duì)話(huà)、小組討論互動(dòng)式教學(xué)

課程大綱

一、公司戰(zhàn)略目標(biāo)、價(jià)值管理和董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)定位

1、公司戰(zhàn)略關(guān)注點(diǎn)

n 價(jià)值管理

n 資源管理

n 變化管理

n 戰(zhàn)略落地需要強(qiáng)有力的董事會(huì)和管理層

n 合理的公司治理結(jié)構(gòu)保障公司戰(zhàn)略推進(jìn)

2、公司價(jià)值鏈和利益相關(guān)者

n 公司價(jià)值鏈和企業(yè)價(jià)值最大化

n 利益相關(guān)者在公司治理中的作用

n 債權(quán)人在公司治理中的作用

n 債務(wù)人在公司治理中的作用

n 政府監(jiān)管機(jī)構(gòu)在公司治理中作用

n 員工在公司治理中的作用

n 上游供應(yīng)商在公司治理中的作用

n 下游客戶(hù)在公司治理中的作用

n 公司的社會(huì)責(zé)任

3、股東權(quán)利、股東會(huì)

n 股東有哪些權(quán)利與義務(wù)？

n 股東投票制度是如何運(yùn)作的？

n 機(jī)構(gòu)投資者如何參與上市公司的治理

4、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的正確角色

n 董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的目標(biāo)有何不同？

n 指導(dǎo)而非管理，監(jiān)督而非干涉

n 董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的關(guān)鍵任務(wù)

n 董事會(huì)決策制定

n 董事會(huì)關(guān)注戰(zhàn)略性事務(wù)

u 預(yù)期未來(lái)

u 公司的文化和價(jià)值

u 戰(zhàn)略性的思考和行動(dòng)

u 一致的目標(biāo)、戰(zhàn)略和計(jì)劃

n 董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)監(jiān)督企業(yè)

u 正確地授權(quán)

u 合理的監(jiān)督程序

u 董事、監(jiān)事兼職情況分析

u 見(jiàn)林見(jiàn)樹(shù)

u 確定監(jiān)督績(jī)效的指標(biāo)和控制

u 處理成功和失敗

案例分析：

1、 某IT信息化集團(tuán)公司董事會(huì)在制定和推進(jìn)公司戰(zhàn)略執(zhí)行過(guò)程中是如何發(fā)揮作用的？其監(jiān)事會(huì)如何有效推進(jìn)監(jiān)督并協(xié)調(diào)管理層和各專(zhuān)業(yè)委員會(huì)的日常工作？

2、 某跨國(guó)公司在企業(yè)價(jià)值最大化管理過(guò)程中是如何踐行所有利益相關(guān)者和諧共贏的？

小組討論：

1、結(jié)合某跨國(guó)公司全球化公司治理和董事會(huì)決策，監(jiān)事會(huì)有效監(jiān)督的案例，您怎么看待董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的定位？（小組之間相互PK）

二、股東價(jià)值創(chuàng)造

1.股東價(jià)值計(jì)量方法的演變

n 經(jīng)濟(jì)增加值  

n 現(xiàn)金流折現(xiàn)法的不足

n 實(shí)實(shí)務(wù)期權(quán)法的引入

2.常用股東價(jià)值計(jì)量方法

n 資產(chǎn)負(fù)債表法

n 損益表法

n 混合法：基于商譽(yù)的公司價(jià)值計(jì)量法

n 資產(chǎn)評(píng)估

n 現(xiàn)金流折現(xiàn)法

n 基于價(jià)值創(chuàng)造的公司價(jià)值計(jì)量法

n 可比市值法

n 可比交易法

3.股東價(jià)值創(chuàng)造與價(jià)值驅(qū)動(dòng)因素

4.基于股東價(jià)值創(chuàng)造的戰(zhàn)略管理

5.投資者關(guān)系管理

6．董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)如何與公司管理層配合做好公司價(jià)值管理？

案例分析：

1、 騰訊入股京東的企業(yè)估值案例分析

2、 不同的企業(yè)價(jià)值計(jì)量方法如何在實(shí)踐中應(yīng)用？VC/PE公司投資時(shí)經(jīng)常會(huì)用到那些估值方法，被投資企業(yè)如何賣(mài)個(gè)好價(jià)錢(qián)？

小組討論：

1、Facebook 190億沒(méi)有收購(gòu)WhatsAPP值不值？

2、聯(lián)想電腦2005年收購(gòu)IBM電腦部門(mén)花了12億美元值不值？

三、集團(tuán)治理結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)及運(yùn)作

1. 母子公司的法人治理結(jié)構(gòu)如何構(gòu)建？

2. 如何有效發(fā)揮集團(tuán)董事會(huì)的決策會(huì)議功能？如何發(fā)揮董事會(huì)的戰(zhàn)略質(zhì)詢(xún)功能？

3. 如何有效發(fā)揮集團(tuán)公司監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督職能？

4. 子公司的治理結(jié)構(gòu)如何運(yùn)作？

5. 董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的提名規(guī)則和考核方法

案例分析：

1、 某集團(tuán)母子公司治理結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)

2、 國(guó)內(nèi)民營(yíng)企業(yè)集團(tuán)和成熟的跨國(guó)公司治理結(jié)構(gòu)具體有哪些異同？

小組討論：

1、“管控架構(gòu)”能否可以超越“法律架構(gòu)”？

2、國(guó)美集團(tuán)黃光裕入獄事件背后的公司治理真相

四、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的構(gòu)建與運(yùn)作

1、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的角色、任務(wù)及參與程度

n 政策制定和預(yù)見(jiàn)

n 戰(zhàn)略思考

n 董事會(huì)如何扮演大腦的作用？

n 董事會(huì)應(yīng)如何發(fā)揮戰(zhàn)略質(zhì)詢(xún)功能？

n 董事會(huì)的十項(xiàng)責(zé)任

n 監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督方法

n 監(jiān)事會(huì)如何有效發(fā)揮作用？

n 董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)如何即協(xié)助又分治？

2、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的構(gòu)建

n 規(guī)模與構(gòu)成

n 執(zhí)行董事、非執(zhí)行董事和獨(dú)立董事

n 監(jiān)事會(huì)人員的必要條件

3、董事和監(jiān)事的任職與任期

n 董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)成員任職資格與選聘

n 工作職責(zé)的改變、任期限制及強(qiáng)制退休

4、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)類(lèi)型及“問(wèn)題”董事、監(jiān)事的類(lèi)型

5、董事會(huì)專(zhuān)業(yè)委員會(huì)的價(jià)值和作用

n 戰(zhàn)略和投資委員會(huì)

n 薪酬和考核委員會(huì)

n 審計(jì)委員會(huì)

n 提名委員會(huì)

n 預(yù)算委員會(huì)

n 風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)

6、計(jì)劃和管理變革

7、管理董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)事務(wù)

n 規(guī)劃和召開(kāi)董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)會(huì)議

n 董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)議事規(guī)則和程序

n 董事會(huì)會(huì)議和股東大會(huì)的關(guān)系

n 監(jiān)事會(huì)會(huì)議和獨(dú)立監(jiān)督意見(jiàn)

8、管理董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)關(guān)系

n 可信性、個(gè)性、權(quán)力和政治策略

n 和首席執(zhí)行官或管理董事共事

n 董事長(zhǎng)和首席執(zhí)行官或管理董事兩職合一

n 和非執(zhí)行董事共事

n 董事、監(jiān)事權(quán)利交叉怎么辦？

9、管理層監(jiān)督

案例分析：

1、 阿里巴巴的合伙人制和現(xiàn)代意義的董事會(huì)治理結(jié)構(gòu)有何異同？

2、 惠普（HP）的董事會(huì)架構(gòu)和運(yùn)作模式分析

小組討論：

1、參照優(yōu)秀董事會(huì)的13個(gè)標(biāo)準(zhǔn)討論一下您自己的組織是否具備？

2、目前大型國(guó)有企業(yè)的董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)基本上是派出制，如何解決董事和監(jiān)事之間的相互監(jiān)督與相互協(xié)作問(wèn)題？某國(guó)資委直屬集團(tuán)的案例分析

五、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)建設(shè)

1、董事會(huì)建設(shè)的四個(gè)階段

2、監(jiān)事會(huì)建設(shè)的兩個(gè)“優(yōu)先”

2、民企董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)如何建設(shè)和改造？

3、國(guó)企董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)如何建設(shè)和改造？

4、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)如何引進(jìn)高層“空降兵”？

5、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)協(xié)調(diào)作用如何發(fā)揮？

案例分析：

1、 某集團(tuán)董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)建設(shè)過(guò)程和運(yùn)作機(jī)理分析

小組討論：

1、復(fù)星集團(tuán)董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)構(gòu)成和分工有什么特點(diǎn)？

2、監(jiān)事會(huì)被“控制”怎么辦？成為擺設(shè)怎么辦？

六、董事會(huì)與公司戰(zhàn)略投融資

1、戰(zhàn)略投資委員會(huì)

2、投融資管控流程

3、董事會(huì)和價(jià)值投資

4、投資回報(bào)理念

5、投融資決策程序

七、監(jiān)事會(huì)和董事會(huì)審計(jì)委員會(huì)，公司內(nèi)審、內(nèi)控部門(mén)的關(guān)系

1、監(jiān)事會(huì)和公司的內(nèi)審部門(mén)，內(nèi)控部門(mén)有何不同？

2、監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督權(quán)限收到限制怎么辦？

3、監(jiān)事會(huì)“違法”監(jiān)督的代價(jià)是什么？

4、你所不知道的監(jiān)事會(huì)

八、高管薪酬與股權(quán)激勵(lì)

1.股權(quán)激勵(lì)與公司治理的關(guān)系

2.高管激勵(lì)的基本原則

案例分析：

1、高管薪酬常見(jiàn)做法和主要激勵(lì)手段

2、常見(jiàn)的股權(quán)激勵(lì)方式及特點(diǎn)

課堂練習(xí)

1、股權(quán)期權(quán)激勵(lì)設(shè)計(jì)的實(shí)操步驟

九、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的開(kāi)發(fā)與評(píng)價(jià)

1.董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)開(kāi)發(fā)

2.培訓(xùn)和開(kāi)發(fā)董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的方法

n 成功董事長(zhǎng)和監(jiān)事長(zhǎng)的特征

n 提高董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)效率的標(biāo)準(zhǔn)

n 評(píng)估董事和監(jiān)事們的績(jī)效

案例分析：

1、 董事和監(jiān)事應(yīng)該具有的價(jià)值觀和個(gè)人素質(zhì)

2、 董事會(huì)和董事績(jī)效評(píng)估

3、 監(jiān)事會(huì)和監(jiān)事績(jī)效評(píng)估