企業(yè)資本運作與案例分析

課程收益

全面掌握資本運作的方式，以及與資產(chǎn)運作的區(qū)別、關(guān)系

全面掌握私募股權(quán)基金（PE）的募集

全面掌握PE股權(quán)投資

全面掌握企業(yè)并購重組

全面掌握企業(yè)股權(quán)融資

全面掌握企業(yè)估值方法及對賭協(xié)議

全面了解企業(yè)上市條件、流程

運用大量案例分析和討論來加深學(xué)員對課程的理解

課程對象：公司股東、董事長/副董事長、董事、監(jiān)事、經(jīng)理/副經(jīng)理、董事會秘書、投資總監(jiān)、風(fēng)控總監(jiān)、財務(wù)總監(jiān)、審計總監(jiān)、投資經(jīng)理、風(fēng)控經(jīng)理、財務(wù)經(jīng)理、審計經(jīng)理、證券事務(wù)代表/IRM人員、項目經(jīng)理、風(fēng)控人員、財務(wù)人員、審計人員、公司其他管理人員；投行人員、會計師、律師、資產(chǎn)評估師；資產(chǎn)管理機構(gòu)人員、政府從業(yè)人員、金融機構(gòu)從業(yè)人員、財務(wù)顧問機構(gòu)人員、資本愛好者等

課程特色：案例多，互動環(huán)節(jié)多，咨詢式授課，實戰(zhàn)派風(fēng)格，追求“落地”文化

客戶代表：公開課（常年）、上海交大總裁班、清華大學(xué)總裁班、金融街集團、寶鋼集團、山東水發(fā)、山西建投、云南能投、中能集團、國投集團、碧桂園、招商地產(chǎn)、保利地產(chǎn)

課程大綱

模塊一  資本運作概述

n 什么是資本運作

n 什么是資產(chǎn)運作

n 資本運作的主要方式

n 資本運作與資產(chǎn)運作的關(guān)系

n 資本運作的形式

【案例分析】

模塊二  私募股權(quán)基金（PE）的募集

n PE的概念及其特征

n PE的種類及其匹配

n PE的3種基本組織形式及其選擇

n PE的盈利模式

n PE募集的9大流程

n PE合規(guī)風(fēng)控的10大關(guān)鍵點

【案例分析】

模塊三  投——股權(quán)投資

n 賽道/賽車/賽手如何選擇

n 投資項目篩選方法（紅杉資本/達晨創(chuàng)投/今日資本/德迅投資）

n 股權(quán)投資的14大流程

n 投資項目風(fēng)險識別（6大風(fēng)險）

n 投資項目風(fēng)險管控（8大核心風(fēng)險管控措施）

n 投資項目談判技巧（5個階段的談判技巧）

【案例分析】

模塊四  投——并購重組

【案例導(dǎo)入】經(jīng)典案例

n 并購及并購動機

n 并購的三種方式（股權(quán)收購、資產(chǎn)收購、合并）

n 并購流程8大步驟

n 交易結(jié)構(gòu)及其設(shè)計

n 并購8大交易結(jié)構(gòu)

n 交易結(jié)構(gòu)的選擇

n 并購項目風(fēng)險識別（5大環(huán)節(jié)的風(fēng)險）

n 并購項目風(fēng)險管控（8大核心風(fēng)險管控措施）

n 并購項目談判技巧（4個階段的談判技巧）

【案例分析】

模塊五  股權(quán)融資

n 企業(yè)不同階段的股權(quán)融資策略

n 股權(quán)融資準備工作

n 股權(quán)融資14大流程

n 股權(quán)融資方案設(shè)計

n 商業(yè)計劃書的撰寫

n 路演技巧

【案例分析】

模塊六  企業(yè)估值及對賭協(xié)議

n 收益現(xiàn)值法

n 可比公司法

n 可比交易法

n 資產(chǎn)基礎(chǔ)法

n 天使輪、A輪、B輪、Pre-IPO如何估值

n 對賭協(xié)議及風(fēng)險控制

n 如何簽訂對賭協(xié)議

n 證監(jiān)會對對賭協(xié)議的認定

【案例分析】

模塊七  企業(yè)上市

n 多層次的資本市場

n 上市方式選擇

n 上市地點選擇

n 上市利弊分析

n 企業(yè)上市條件

n 企業(yè)上市流程

【案例分析】